公司理財長期投資

1. [公司理財]在長期投資中，為什麼項目現金流比項目利潤更重要

1.現金流的概念和重要性

首先，現金流不是一個可以簡單化的概念。它主要記錄的是企業在銷售商品、提供勞務、購買商品、接受勞務、對外出資和支付稅收等活動中的現金流動狀況，反映了業務的現金收支狀況。

其次，現金流對於企業，就像血脈對於人體，只有血液充足且流動順暢人體才會健康，良性現金流可以使企業健康成長。企業若沒有充足的現金就無法運轉，更無法實現企業價值最大化。作為資源轉化增值鏈的企業，從產品的市場調研到售後服務的整個過程，任何環節都與企業的現金流交織在一起。現金流管理的好壞決定著企業的生存和未來的發展。如果只重視自然結果的利潤，不關注現金流，就等於失去了發展經營之本，再精妙的管理方案也會付之東流。

同時，現代廣義的現金流管理內容，包括現金預算管理、現金的流入與流入的管理、現金使用效率管理（如存貨周轉期、應收賬款周轉期、應付賬款周轉期等）和現金結算管理等部分。最主要是做好預測和控制，如編制短期的現金預算和長期現金流轉預算、加強現金流日常控制、管理、減少現金回收時間和滯延緩現金的支出等。這樣才能管好現金流。

2.現金流比利潤更重要的意義

現金流自始至終貫穿於企業的每個環節之中，是企業生命之流。現金流管理對現代企業來說，有著非常重要的意義：

一是現金流是企業生產經營的動力源。在企業日常經營活動中，資金的運動從貨幣形態到實物形態，再到貨幣形態，周而復始，不斷運轉，以實現價值的增值。企業由於規模經濟的渴望和對外擴張的需要，都對現金有著巨大的需求。而且，為了在激烈的市場競爭中獲得競爭優勢，提高競爭能力，企業通常要進行新業務導入、企業並購等等，也必須投入大量資金。

二是現金流影響企業的生存質量。企業有了充足的現金購買原材料、輔助材料、機器設備，支付勞動力工資及其他費用後，進入了生產過程。但企業是需要持續不斷地經營下去的，這就需要不斷地有足夠的現金參與運轉。同時，生產的產品還得滿足社會的需要，得到社會的承認，從而將產品銷售出去，並收回現金。對於企業的生存，現金流量比利潤更重要、更客觀。根據權責發生制確定的利潤指標，更易受人為操縱、控制，並不能代表企業的實力。而現金流卻是企業生存的必要元素，不僅可以反映企業的支付能力，而且可以證明企業的信用和實力。在實踐中可以看到，有的企業雖賬面盈利頗豐，卻因現金流量不充沛而倒閉；有的企業雖然年年虧損，卻因有足夠的現金流量而得以長期生存，最後抓住機遇發展壯大。應該說，現金流量是利潤質量高低的「檢測器」。企業要想持續經營，靠的不是高額利潤，而是必須保持良好、充足的現金流量。

三是現金流決定企業的市場價值。在企業利潤包裝、盈餘操縱愈演愈烈的今天，現金流量信息能幫助投資者看清企業的真正面目，更真實地反映企業投資價值，從而減少投資風險。現金流充足說明企業的經營情況好，承受風險的能力強，投資者的信心就會增強。由於歷史現金流量與未來現金流量是相關的，因此對於投資者關心的企業支付股利的能力，是可以通過歷史現金流量作出預測的。國外研究表明，企業股票的市場價格與利潤指標的相關性越來越小，與企業現金流的相關性卻越來越大。從中看出，證券市場也證明了企業價值與現金流息息相關。在分析企業償債能力時，僅僅根據流動比率和負債比率等指標，很難准確判斷企業真正的償債能力。因為流動資產中既包括貨幣資金和短期投資等變現能力很強的資產，也包括應收賬款、存貨等變現能力不很確定的資產，還包括根本無法變現的待攤費用等。而現金流量中的現金，是企業實實在在的、可以立即用於償還債務和其他支出的保證。因此，根據現金流量計算出的償債能力指標，可以准確的反映企業的償債能力。

2. 公司理財是什麼意思

公司理財主要是根據資金的運動規律，對公司生產經營活動中資金的籌集、使用和分配，進行預測、決策、計劃、控制、核算和分析，提高資金運用效果，實現資本保值增值的管理工作。
企業資金運動有三種類型：
1、經營性現金流動：指同企業產品的生產與銷售和服務提供相聯系的交易形成的現金流入與流出。
2、投資性現金流動：指同企業固定資產與長期證券的購進與出售相聯系的交易形成的現金流入與流出。
3、籌（融）資性現金流動：指同企業股東權益、長期債務籌資與短期債務融資相聯系的交易形成的現金流入與流出。
總體來說就是企業理財就是對企業的資產進行配置的過程；狹義地講，企業理財是要最大效能地利用閑置資金，提升資金的總體收益率。

3. 公司理財與財務管理有什麼差別

會計是信息的創造者，財務是信息的利用者。

1、財務的工作是綜合各方信息，以邏輯形式組織，輔以財務分析工具，制定出對企業有利的策略方案。

2、財務與會計的聯系在於思維基礎都是可計量的貨幣，會計記錄的基礎要求就是有可以計量的貨幣金額，財務工作中收集到的基礎信息第一步就是計量其貨幣金額，正是基於此，財務與會計的溝通才會非常順暢。

3、財務與會計常常被人相提並論，但會計創造的信息並不意味著財務可以直接利用。在某些財務工作中，財務信息和會計信息的基本原則是有重大差異的（如收付實現制和權責發生制）。

4、財務管理是在一定的整體目標下，關於資產的購置(投資)，資本的融通(籌資)和經營中現金流量(營運資金)，以及利潤分配的管理，財務管理是企業管理的一個組成部分，它是根據財經法規制度，按照財務管理的原則，組織企業財務活動，處理財務關系的一項經濟管理工作，簡單的說，財務管理是組織企業財務活動，處理財務關系的一項經濟管理工作。 急速通關計劃 ACCA全球私播課 大學生僱主直通車計劃 周末面授班 寒暑假沖刺班 其他課程

4. 從公司理財的角度看,與長期借款籌資相比較,普通股籌資的優點是...

1、長期借款籌資的優點主要有:(1)籌資速度快;(2)借款彈性較大;(3)借款成本較低;(4)可以發揮財務杠桿的作用。
長期借款籌資的缺點主要有:(1)籌資風險較高;(2)限制性條款比較多;(3)籌資數量有限。
2、普通股籌資的優點 ：
（1）籌資風險小。由於普通股票沒有固定的到期日，不用支付固定的利息，不存在不能還本付息的風險。
（2）股票融資可以提高企業知名度，為企業帶來良好的聲譽。發行股票籌集的是主權資金。普通股本和留存收益構成公司借入一切債務的基礎。有了較多的主權資金，就可為債權人提供較大的損失保障。因而，發行股票籌資既可以提高公司的信用程度，又可為使用更多的債務資金提供有力的支持。
（3）股票融資所籌資金具有永久性，無到期日，不需歸還。在公司持續經營期間可長期使用，能充分保證公司生產經營的資金需求。
（4）沒有固定的利息負擔。公司有盈餘，並且認為適合分配股利，就可以分給股東；公司盈餘少，或雖有盈餘但資金短缺或者有有利的投資機會，就可以少支付或不支付股利。 （5）股票融資有利於幫助企業建立規范的現代企業制度。
缺點 ：
（1）資本成本較高。首先，從投資者的角度講，投資於普通股風險較高，相應地要求有較高的投資報酬率。其次，對籌資來講，普通股股利從稅後利潤中支付，不具有抵稅作用。另外，普通股的發行費用也較高。
（2）股票融資上市時間跨度長，競爭激烈，無法滿足企業緊迫的融資需求。
（3）容易分散控制權。當企業發行新股時，出售新股票，引進新股東，會導致公司控制權的分散。
（4）新股東分享公司未發行新股前積累的盈餘，會降低普通股的凈收益，從而可能引起股價的下跌。

5. 公司理財的內容包括

公司理財是對公司財務活動所進行的管理，MBA、MBA等主流商業管理教育均將其作為一項企業價值管理活動涵括在內。

公司理財主要是根據資金的運動規律，對公司生產經營活動中資金的籌集、使用和分配，進行預測、決策、計劃、控制、核算和分析，提高資金運用效果，實現資本保值增值的管理工作。

現代市場經濟中，商品生產和交換所形成的錯綜復雜的經濟關系，均以資金為載體，資金運動成為各種經濟關系的體現。公司理財全部圍繞資金運動而展開。

(5)公司理財長期投資擴展閱讀：

公司理財具有三大特點：開放性、動態性、綜合性。

1、現代市場經濟以金融市場為主導，金融市場作為企業資金融通的場所和聯結企業資金供求雙方的紐帶，對企業財務行為的社會化具有決定性影響。金融市場體系的開放性決定了企業財務行為的開放性。

2、公司理財以資金運動為對象，而資金運動是對企業經營過程一般的與本質的抽象，是對企業再生產運行過程的全面再現。於是，以資金管理為中心的公司理財活動是一個動態管理系統。

3、公司理財圍繞資金運動展開，資金運動作為企業生產經營主要過程和主要方面的綜合表現，具有最大的綜合性。掌握了資金運動，猶如牽住了企業生產經營的「牛鼻子」，「牽一發而動全身」。綜合性是理財的重要特徵。

6. 公司理財，如何做投資決策呢

只要手上有充裕的錢。
做什麼投資都可以，你對那一項目感興趣，直接找這一類的財務顧問把投資方案拿過來就可以做對比了。呵呵

7. 誰在投資公司理財超過三年意思是有誰在投資公司放錢月利息2分的，連續投資三年以上保本保利息。感覺

你好：
保本保利息的只有放在銀行了 因為投資都是有一定的風險的
不過月利息兩分的，好像不多
建議你分散投資
30%資金投資銀行的理財產品 6% 收益 沒有任何風險

30%活動資金 留以備用

30%投資收益產品 高收益 有一定風險（股票、外匯、貴金屬）

我根據目前廣大人群作出的理財需求和分析

一、保本型理財策略
a.主要是儲蓄、國債、銀行理財產品等。
二、穩定增長型理財策略
a.主要理財工具是保險、基金、國債、股票以及其他理財。
三、高收益型理財策略
a.若有足夠的資金可以買房、炒外匯、炒黃金。
無論哪種理財足額，每個家庭或個人都有投資理財意識，理財組合產品很多，但可以根據你個人情況不同而選擇產品，到達你的目標，我個人較為看好貴金屬市場，因為在我過通貨膨脹日漸嚴峻情況下，只有購買一些保值的理財產品才更有保證，而貴金屬是首選。忘採納，謝謝！

8. 公司理財和會計理財有何不同

1、出納一般負責直接與資金收付有關的事務，會計負責賬務處理。二者職責不能兼容。 2、財務：是理財和記賬的統稱。一般公司財務部都兼有管理和記賬雙重職責，大公司會把這二項職責分離，一個叫會計核算部、一個叫財務管理部。 出納人員。從廣義上講，既包括會計部門的出納工作人員，也包括業務部門的各類收款員(收銀員)。收款員(收銀員)，從其工作內容、方法、要求，以及他們本身應具備的素質等方面看，與會計部門的專職出納人員有很多相同之處。他們的主要工作是辦理貨幣資金和各種票據的收入，保證自己經手的貨幣資金和票據的安全與完整；他們也要填制和審核許多原始憑證；他們同樣是直接與貨幣打交道，除了要有過硬的出納業務知識以外，還必須具備良好的財經法紀素養和職業道德修養。所不同的是，他們一般工作在經濟活動的第一線，各種票據和貨幣資金的收入，特別是貨幣資金的收入，通常是由他們轉交給專職出納的；另外，他們的工作過程是收入、保管、核對與上交，一般不專門設置賬戶進行核算。所以，也可以說，收款員(收銀員)是出納（會計）機構的派出人員，他們是各單位出納隊伍中的一員，他們的工作是整個出納工作的一部分。出納業務的管理和出納人員的教育與培訓，應從廣義角度綜合考慮。狹義的出納人員僅指會計部門的出納人員。 出納與其他會計之間是一種什麼樣的的關系 會計，從其所分管的賬簿來看，可分為總賬會計、明細賬會計和出納。三者既相區別又有聯系，是分工與協作的關系。 第一，各有各的分工。總賬會計負責企業經濟業務的總括核算，為企業經濟管理和經營決策提供總括的全面的核算資料；明細分類賬會計分管企業的明細賬，為企業經濟管理和經營決策提供明細分類核算資料；出納則分管企業票據、貨幣資金，以及有價證券等的收付、保管、核算工作，為企業經濟管理和經營決策提供各種金融信息。總體上講，必須實行錢賬分管，出納人員不得兼管稽核和會計檔案保管，不得負責收入、費用、債權債務等賬目的登記工作。總賬會計和明細賬會計則不得管錢管物。 第二，既互相依賴又互相牽制。出納、明細分類賬會計、總賬會計之間，有著很強的依賴性。它們核算的依據是相同的，都是會計原始憑證和會計記賬憑證。這些作為記賬憑據的會計憑證必須在出納、明細賬會計、總賬會計之間按照一定的順序傳遞；它們相互利用對方的核算資料；共同完成會計任務，缺一不可。同時，它們之間又互相牽制與控制。出納的現金和銀行存款日記賬與總賬會計的現金和銀行存款總分類賬，總分類賬與其所屬的明細分類賬，明細賬中的有價證券賬與出納賬中相應的有價證券賬，有金額上的等量關系。這樣，出納、明細賬會計、總賬會計三者之間就構成了相互牽制與控制的關系，三者之間必須相互核對保持一致。 第三，出納與明細賬會計的區別是只相對的，出納核算也是一種特殊的明細核算。它要求分別按照現金和銀行存款設置日記賬，銀行存款還要按照存入的不同戶頭分別設置日記賬，逐筆序時地進行明細核算。「現金日記賬」要每天結出余額，並與庫存數進行核對；「銀行存款日記賬」也要在月內多次結出余額，與開戶銀行進行核對。月末都必須按規定進行結賬。月內還要多次出具報告單，報告核算結果，並與現金和銀行存款總分類賬進行核對。 第四，出納工作是一種賬實兼管的工作。出納工作，主要是現金、銀行存款和各種有價證券的收支與結存核算，以及現金、有價證券的保管和銀行存款賬戶的管理工作。現金和有價證券放在出納的保險櫃中保管；銀行存款，由出納辦理收支結算手續．既要進行出納賬務處理，又要進行現金、有價證券等實物的管理和銀行存款收付業務。在這一點上和其他財會工作有著顯著的區別。除了出納，其他財會人員是管賬不管錢，管賬不管物的。 對出納工作的這種分工，並不違背財務「錢賬分管」的原則，這是由於出納賬是一種特殊的明細賬，總賬會計還要設置「現金」、「銀行存款」、「長期投資」、「短期投資」等相應的總分類賬對出納保管和核算的現金、銀行存款、有價證券等進行總金額的控制。其中，有價證券還應有出納核算以外的其他形式的明細分類核算。 第五，出納工作直接參與經濟活動過程。貨物的購銷，必須經過兩個過程，貨物移交和貨款的結算。其中貨款結算，即貨物價款的收入與支付就必須通過出納工作來完成；往來款項的收付、各種有價證券的經營以及其他金融業務的辦理，更是離不開出納人員的參與。這也是出納工作的一個顯著特點，其他財務工作，一般不直接參與經濟活動過程，而只對其進行反映和監督。
採納哦