期货收益率均值回归

㈠ 请教各位大神！谁能描述一下！在期货中什么是均线回归或均值回归！

应该是当期货价格连续上涨或连续下跌，价格离10日或20日均线差值较大。上涨多了期价离均线较远，就有人获利了结转而做空；下跌多了期价离均线较远，就有平仓空头转而做多，从而导致期价向均线靠拢，这就是均线均值回归吧。

㈡ 均值回归的在证券行业的意义

证券投资理论的研究能够在一定程度上或一定范围内对股票价格进行预测才是该理论研究的直接目的。均值回归理论就是股票收益可预测理论的一个突破性进展，尤其对于长线投资者具有重要指导意义。对均值回归理论，做以下几方面评述： 均值回归理论与政府行为。股票收益率均值回归证明市场不会偏离价值中枢时间太久，市场的内在力量会促使其向内在价值回归。从这一点上讲，市场在没有政府利多或利空政策的作用下也会实现有效的目标，即股票价格会在市场机制的作用下自然的向均值回归。但这并不否定政府行为对促进市场有效性的作用，因为市场偏离内在价值后并不等于立即就会向内在价值回归，很可能会出现持续地均值回避。政府行为会起到抑制市场无效和促进市场有效的作用。在促进市场有效方面政府行为是必不可少的因素之一，市场失灵是政府参与调控的直接理由。
西格尔教授研究研究发现1970－2001年这32年的时间里，世界上主要股票市场的回报率相差无几，英国为11.97%，美国为11.59%，日本为11.12%，德国为10.88%。日本股市的最高点是在1989年，至今19年没有创历史新高。如果是截止至1989年计算回报率，日本股票的回报显然要远远高于其他国家，但时间拉长至2001年，日本股市的回报率与其他国家基本一致，这是一种回报率的均值回归。
1985年，理查德·塞勒（Richard Thaler）和德邦特（Werner DeBondt）《股市是否反应过度》的论文，提出了行为金融学最重要的发现之一：以3－5年为一个周期，一般而言，原来表现不佳的股票开始摆脱困境，而原来的赢家股票则开始走下坡路。这也是均值回归原理在股票投资中的一个应用。 没有只涨不跌的股票，也没有只跌不涨的股票！如果涨多了，就可能下跌，如果跌多了，就可能上涨。这也是一种类型的均值回归。

㈢ 期货交易中的收益率是不是每天都在变化每日收益率是如何计算的

你的问题很有意思，有点像偷概念的智力题。（三个人去住宿,每年每人30,搞活动优惠5元,店小二拿了2元,现在是27元加2元,问还1元去哪里），所以仔细看了几遍，理清了其中的细节。
1.2011年3月15日做多100手2012年3月的石油的期货价格是100美金一桶，当日的现货价格（你所指的市价）并不是100美金，而是96美金上下的价位（我估计）。3.16号你查看的现货价格（市价）是98，期货价格是102，所以你的期货收益率是2%。期货和现货是两个不同的体系，换言之，3.15号你如果买入实物的石油，第二日批发出去同样会获得2%左右的收益，因为期货和现货价格是正相关为主，两者价格相互影响。
2.期货其实相当于一个预定或是预售合同，如你所述，你的收益率是按2012年3月的石油价格计算的。两个体系的价格对各自的价格产生参照，都是有用的。

㈣ 做期货一年的收益率一般是多少股票又是多少

做期货一年的收益率一般是多少？股票又是多少？

你这问题真考人啊！！！
期货市场和外汇市场是一个零和市场（或叫零和游戏），总体来说，是亏钱的。

但是还有人在这里头赚了钱啊！！是的，因为这个游戏是一个财富再分配的游戏，大家都要遵守一定的游戏规则。当然这个规则不是你订的，是证监会或类似机构订的。

那么，作为个人来说，一年的收益率是多少呢？在期货市场上的10倍左右的杠杆作用上，最高的可能会翻几倍、几十倍……
主要是看你个人的交易水平和机会的把握了。
股票市场也和期货市场差不多。是看你如何交易了。

还有一点：你赚的就是别人亏的，你亏了就是给别人赚去了，在这个市场上，你赚了，就开香槟庆祝吧！你亏了也不要怨天犹人。

如果你很幸运地和制定规则者一起做这个东西。那祝你好运了。

㈤ 期货的收益率怎么计算的

因为期货是保证金交易，所以资金是放大的。
举例来讲，一吨铜的价格是7万，一手就需要35万，按照保证金比例10%计算。
这样在期货上交易一手铜所需要的资金是3.5万。
如果铜盈利1000点获利平仓，那么这一手铜盈利5000元。
收益率是5000/35000=14.2857% 你会发现收益率高的惊人，这就是期货的杠杆作用，在放大资金的同时，也放大了收益。
从本质上讲收益率是5000/350000=1.42857%的
这个要看楼主怎么看待了……呵呵

㈥ 期货收益曲线怎么理解

收益率曲线（Yield Curve）是显示一组货币和信贷风险均相同，但期限不同的债券或其他金融工具收益率的图表。纵轴代表收益率，横轴则是距离到期的时间。 收益率是指个别项目的投资收益率，利率是所有投资收益的一般水平，在大多数情况下，收益率等于利率，但也往往会发生收益率与利率的背离，这就导致资本流入或留出某个领域或某个时间，从而使收益率向利率靠拢。债券收益率在时期中的走势未必均匀，这就有可能形成向上倾斜、水平以及向下倾斜的三种收益曲线。

㈦ 期货回报率计算

期货回报率应该是1..计算投资收益：（10.5-6.5） X 1000=40002.确定投资资金：保证金8003.收益回报率：4000/800=500%

㈧ 期货收益如何计算

预期价格上涨：一手天胶为5吨（合约的交易单位），共持有10手，即共买入50吨天胶。

正确的计算方法为： 盈利＝（卖出价－买入价）×手数×合约的交易单位＝(18345-18135)×10×5=2100×5＝10500元

多单盈亏=（平仓点位-开仓点位）*手数

空单盈亏=（开仓点位-平仓点位）*手数

举例来讲：一吨铜的价格是7万，一手就需要35万，按照保证金比例10%计算。这样在期货上交易一手铜所需要的资金是3.5万。

如果铜盈利1000点获利平仓，那么这一手铜盈利5000元。收益率是5000/35000=14.2857%会发现收益率高的惊人，这就是期货的杠杆作用，在放大资金的同时，也放大了收益。

从本质上讲收益率是5000/350000=1.42857%的。

(8)期货收益率均值回归扩展阅读：

期货是零和市场，期货市场本身并不创造利润。在某一时段里，不考虑资金的进出和提取交易费用，期货市场总资金量是不变的，市场参与者的盈利来自另一个交易者的亏损。

在股票市场步入熊市之即，市场价格大幅缩水，加之分红的微薄，国家、企业吸纳资金，也无做空机制。股票市场的资金总量在一段时间里会出现负增长，获利总额将小于亏损额。（零永远大于负数）

综合国家政策、经济发展需要以及期货的本身特点都决定期货有着巨大发展空间。股指期货的全称是股票价格指数期货，也可称为股价指数期货、期指，是指以股价指数为标的的标准化期货合约，双方约定在未来的某个特定日期，

可以按照事先确定的股价指数的大小，进行标的指数的买卖。作为期货交易的一种类型，股指期货交易与普通商品期货交易具有基本相同的特征和流程。