一年后即期汇率

Ⅰ 即期汇率与远期汇率

用即期汇率换算远期汇率的方法如下：
即期和远期结合型的远期外汇交易：
一、远期交易的报价 在远期外汇交易中，外汇报价较为复杂。因为远期汇率不是已经交割，或正在交割的实现的汇率，是人们在即期汇率的基础上对未来汇率变化的预测。
1、升水：当某货币在外汇市场上的远期汇价高于即期汇率时，称之为升水。如，即期外汇交易市场上美元兑马克的比价为1：1.75，三个月期的一美元兑马克价是1：1.7393。此时马克升水。
2、贴水：当某货币在外汇市场上的远期汇价低于即期汇率时，称之为贴水。如，即期外汇交易市场上美元兑马克的比价为1：1.7393，三个月期的一美元兑马克价是1：1.75。此时马克贴水。
3、套算汇率：两种货币之间的价值关系，通常取决于各自兑换美元的汇率。如1英镑=2美元，且1.5德国马克=1美元，则3马克=1英镑，两种非美元之间的汇率，便称为套算汇率。
备注：
1、外汇买卖的交割期限来划分，汇率可分为即期汇率与远期汇率。所谓交割，是指买卖双方履行交易契约，进行钱货两清的授受行为。外汇买卖的交割是指购买外汇者付出本国货币、出售外汇者付出外汇的行为。由于交割日期不同，汇率就有差异。
2、即期汇率又称现汇汇率，是买卖双方成交后，在两个营业日之内办理外汇交割时所用的汇率。
3、远期汇率又称期汇汇率，是买卖双方事先约定的，据以在未来的一定日期进行外汇交割的汇率。

Ⅱ 远期汇率是否一定日期后的即期汇率 请给出详细解答 不要粘贴 急！！！！！！！！！！！！

远期汇率是交易双方约定的对将来发生的交易所使用的汇率.为当即成交将来交割的外汇交易所使用的汇率.因为远期汇率是在交易双方对将来的汇率预期基础上的约定汇率,当交割期到期时,一般与当时的市场汇率(即期汇率)有一定出入,存在一定的偏差.

Ⅲ 根据表格怎么计算出一年期的即期汇率报价

=B4*10+IF(B4>1,IF(C4>1,2+(C4-1)*1,2),IF(B4>0.5,IF(C4>1,1+(C4-1)*0.5,1),IF(C4>1,0.6+(C4-1)*0.2,0.6)
))))

Ⅳ 即期和远期（spot rate and forward rate)求高手帮忙

首先“套利”这个词错了，少了一个b，是arbitrage；第二，我很无奈的是，欧元是间接标价法，在这里一欧元等于0.40美元，我想用美元买~~~啊啊~

先辨别一个概念：抵补套利(covered interest arbitrage)，是指把资金调往高利率货币国家或地区的同时，在外汇市场上卖出远期高利率货币，即在进行套利的同时做掉期交易，以避免汇率风险。实际上这就是套期保值，一般的套利保值交易多为抵补套利。
套利活动的前提条件是：套利成本或高利率货币的贴水率必须低于两国货币的利率差。否则交易无利可图。美元贴水=（0.42-0.40）/0.40 = 5% > （11% -10%），不满足条件。

从材料知欧元年利率10%，美元年利率11%。美元利率高，如果要根据抵补套利的定义，这个US investor 会把资金调往美国，并在外汇市场上卖出远期美元，远期汇率是1欧元=0.42美元。所以一年以后，美国投资者的500，000美元将变为555，000美元，所以通过外汇远期合约的标价，可以得到555，000/0.42 = 1，321，429的欧元。如果预期准确，则现在欧元汇率为1欧元=0.43美元，所以可以把欧元再换成美元，得到（555，000/0.42）*0.43 的美元，可以得到568，214美元。

如果他把资金调入欧洲，先换成欧元，即 500，000/0.40欧元，有10%的利率，所以一年后有（500，000/0.40）*1.1 = 1，375，000 的欧元，如果远期准确，通过1美元=0.43欧元的汇率可得 （500，000/0.40）*1.1 *0.43 = 591，250美元。

可见在美国所得不如把资金投资于欧元，也确实验证了不满足套利的条件。

我尝试过把汇率倒过来使其更加符合实际，即1美元=0.40欧元，答案似乎变得正确了，但是我在想，这道题的意义就失去了，因为，美元利率高，但是在外汇价格上，它还是升水了~也就是说，美元升水5%，即贴水 - 5%。显然-5%<1%，符合了套利条件。也可由类似算法知道确实美元获利多于欧元，套利也就可能：我可以无限借入欧元，换成美元后投资，最后得到本息通过远期合约锁定汇率，避免换成欧元时的损失，你会计算发现你换到的欧元不仅还清欧元借款，还可以余下一笔。这样，我就可以无成本地获得任意大的收益。

我想我只能做到这么多了，希望你可以自己多想想~
有不对的地方还请雅正。

Ⅳ 即期汇率和即期利率一样吗spot rate指哪个还是都可以···希望能详解~

两者不一样，SpotRate既可以表示即期汇率也可以表示即期利率，具体代表哪个就看实际的使用环境了

即期汇率（SpotRate/Spotexchangerate），又称现汇汇率

即期汇率的定义：

即期汇率是指即期外汇买卖的汇率。即外汇买卖成交后，买卖双方在当天或在两个营业日内进行交割所使用的汇率。即期汇率是由当场交货时货币的供求关系情况决定的。一般在外汇市场上挂牌的汇率，除特别标明远期汇率以外，一般指即期汇率。

远期汇率是以即期汇率为基础的,即用即期汇率的“升水”、“贴水”、“平价”来表示。

即期利率(SpotRate)

即期利率的定义：

即期利率是指债券票面所标明的利率或购买债券时所获得的折价收益与债券面值的比率。它是某一给定时点上无息证券的到期收益率。

债券有两种基本类型：有息债券和无息债券。购买政府发行的有息债券，在债券到期后，债券持有人可以从政府得到连本带利的一次性支付，这种一次性所得收益与本金的比率就是即期利率。购买政府发行的无息债券，投资者可以低于票面价值的价格获得，债券到期后，债券持有人可按票面价值获得一次性的支付，这种购入价格的折扣额相对于票面价值的比率则是即期利率。

即期利率和远期利率

即期利率和远期利率的区别在于计息日起点不同，即期利率的起点在当前时刻，而远期利率的起点在未来某一时刻。例如，当前时刻为2005年9月5日，这一天债券市场上不同剩余期限的几个债券品种的收益率就是即期利率，如下表第2列所示（利息为每年支付一次）：

剩余期限即期利率远期利率（一年期）

12.52.5

22.83.101

33.03.401

44.07.059

54.88.062

在当前时刻，市场之所以会出现2年到期与1年到期的债券收益率不一样，主要是因为投资者认为第2年的收益率相对于第1年会发生变化，例如上表中的情况是市场认为第2年利率将上涨，所以2年到期的利率2.8%高于1年到期的利率2.5%。

Ⅵ 已知美元的即期利率是5%,人民币的即期利率是2%当人民币兑换美元的汇率是6.80:1问一年以后人民币对美元的远

远期利率=(6.8*(1+2%))/(1*(1+5%))=6.606
所以远期利率为1美元兑换6.606人民币，人民币升值，美元贬值。

Ⅶ 假定新加坡的即期汇率为4.67元人民币，中国一年期利率为5%，而新加坡为2.3%。根据国际费雪效应

e=5%-2.3%=2.7%
spot rate=4.67*（1+2.7%）=4.7961

Ⅷ 已知即期汇率和存款年利率怎么算远期汇率

欧元兑澳元交叉盘的货币对为EUR/AUD。
已知1年期澳元存款利率为6%，欧元1年期的存款利率为3.5%，1年期欧元兑澳元的远期汇率为1.6468，需要求的是欧元兑澳元的即期汇率。
这道题是从远期汇率倒算即期汇率。我们假设即期汇率为x，根据利率平价原理求解，即起初等价的欧元和澳元，在1年后的欧元本息与澳元本息等价，1年后的澳元本息除以欧元本息就是1年期远期汇率。
起初10000欧元可以兑换10000x澳元。
1年后，10000欧元可得本息10350欧元，10000x澳元可得本息为10600x澳元。远期汇率=10600x/10350=1.6468，可求得x=1.6080

Ⅸ 即期汇率是1美元换1.8马克,美元利率是8%,马克利率是4%,试问一年后远期无套利的均衡汇率是多少

美元贬值4%，汇率为：1.8*（1-4%）=1.728
根据利率平价理论，即期利率高的货币远期贴水（贬值），贬值幅度与利差一致